Gần đây báo chí đưa tin về việc công ty Kris nộp đơn xin phá sản và thị trường đồn đoán về việc PVD phải ghi nhận chi phí xử lý khoản phải thu hơn 100 tỷ. Để xác nhận thông tin, chúng tôi đã liện hệ với công ty và được đại diện PVD phản hồi về việc này.
Theo đó, khách hàng của PVD là Kris Campuchia (cty con của Kris) vẫn cam kết thanh toán các khoản phải thu này bình thường và chưa ghi nhận tác động nào liên quan đến việc cty mẹ nộp đơn phá sản. Dự kiến quý 2, kết quả kinh doanh của PVD có thể ghi nhận tích cực khi tất cả các giàn khoan jack up đều có việc làm trừ giàn TAD V đang đưa sang Sing bảo dưỡng chuẩn bị cho hợp đồng bắt đầu tháng 3
Với kịch bản giá dầu sẽ tiệp tục ở mức trên $70/thùng trong thời gian tới, các hợp đồng của PVD từ năm 2020 có thể sẽ được hưởng lợi còn các hợp đồng trong 2021 đã ký từ trước và fix giá nên ko ảnh hưởng gì nhiều. Với lợi nhuận quý 2 năm ngoái khoảng 60 tỷ thì mình đánh giá lợi nhuận quý 2 năm nay có thể tăng trưởng tốt, tuy nhiên định giá của PVD đang ở mức khá cao với P/E forward 2021 khoảng 50x
Diễn biến giá cổ phiếu trên thị trường vẫn có thể tăng nhờ tâm lý tích cực ngắn hạn khi giá dầu chinh phục những mốc cao mới nhưng nhà đầu tư nên cân nhắc chốt lời khi giá quay về mức đỉnh trung hạn 25 - 26.
